Nejlepší burzy pro obchodování s bitcoinovými deriváty

Bitcoinové deriváty jsou finanční nástroje, jejichž hodnota je odvozena od ceny bitcoinu. Umožňují investorům obchodovat na základě spekulací o budoucím vývoji ceny této kryptoměny, aniž by ji museli vlastnit. Deriváty přinášejí různé výhody, jako je možnost zajištění proti riziku a možnost využití pákového efektu, což znamená, že investoři mohou kontrolovat větší pozice, než kolik by mohli se svým skutečným kapitálem. Tento článek se zaměří na nejlepší burzy pro obchodování s bitcoinovými deriváty, přičemž u každé burzy uvedeme povolenou páku.

1. Binance

Binance patří mezi největší kryptoměnové burzy na světě a nabízí širokou škálu obchodních párů s deriváty, včetně těch na bitcoin. Binance Futures, její platforma pro obchodování s deriváty, umožňuje obchodníkům využít páku až 125x na některých produktech, což z ní činí jednu z nejatraktivnějších možností pro spekulanty hledající vysoké zisky. Deriváty na Binance zahrnují futures kontrakty, perpetualní smlouvy a opce. I přes nedávný pokles objemu derivátů, kdy v září 2024 objem obchodů klesl na 1,25 bilionu USD, což je o 21 % méně než v předchozím měsíci, Binance stále zůstává dominantní hráč s podílem 40,7 % na trhu derivátů. Obchodování na Binance je vhodné jak pro začátečníky, tak pro zkušené tradery díky uživatelsky přívětivému rozhraní a vzdělávacím nástrojům.

K 11. říjnu 2024 24hodinový objem obchodování s bitcoinovými deriváty na Binance činí přibližně 16,02 miliardy USD, což z něj činí jeden z nejvíce obchodovaných aktiv na platformě. Tento objem představuje celkovou částku obchodovanou prostřednictvím futures a opcí na Bitcoin, což odráží silný zájem jak institucionálních, tak retailových obchodníků, navzdory obecné tržní volatilitě. Celkový open interest na futures trhu Binance je přibližně 16,81 miliardy USD, což signalizuje pokračující zájem o obchodování s bitcoinovými deriváty.

2. Bybit

Bybit je dalším populárním hráčem na trhu s kryptoměnovými deriváty, která získala velkou popularitu díky rychlosti své platformy a špičkovým technologiím. Bybit umožňuje pákový efekt až 100x na bitcoinových futures a perpetualních kontraktech. Tento vysoký pákový efekt přitahuje mnoho obchodníků, kteří hledají možnosti maximalizace zisků z krátkodobých cenových pohybů. Bybit si v posledních měsících udržela stabilní objemy obchodů i navzdory sezónním poklesům na trhu. Na rozdíl od některých burz, Bybit se zaměřuje výhradně na obchodování s deriváty a neumožňuje klasické spotové obchodování, což z ní činí ideální volbu pro profesionální tradery zaměřené na deriváty. Platforma také nabízí funkce, jako je „Insurance Fund“, který pomáhá chránit obchodníky před likvidačními riziky v extrémně volatilních obdobích.

3. Crypto.com

Crypto.com se postupně etablovala jako jeden z hlavních hráčů na poli kryptoměnových derivátů, což potvrzuje její nárůst objemů obchodů v září 2024, kdy její spotové i derivátové objemy vzrostly o více než 40 %. Burza nyní nabízí páku až 100x na svých bitcoinových derivátech, což je dostatečné pro zkušené obchodníky. Výhodou Crypto.com je její snadno použitelné rozhraní a integrované služby jako staking,  ji činí atraktivní nejen pro tradery, ale i pro dlouhodobé investory. Crypto.com se zaměřuje na bezpečnost a ochranu uživatelů, což dokazuje její robustní systém ochrany fondů a pravidelně prováděné audity bezpečnosti. Díky růstu objemů se Crypto.com stala čtvrtou největší burzou podle celkového objemu obchodů v září 2024.

K 11. říjnu 2024 činil 24hodinový objem obchodování s bitcoinovými deriváty na Crypto.com přibližně 8,5 miliardy USD, což ukazuje na stálý zájem o obchodování s futures a opcemi na této platformě. Za poslední rok zaznamenala Crypto.com významný růst na trhu s deriváty, přičemž tento růst byl z velké části poháněn institucionálním zájmem a příchodem nových retailových účastníků.

4. OKX (dříve OKEx)

OKX je dalším silným hráčem v oblasti kryptoměnových derivátů a je známá především díky široké nabídce produktů a nástrojů pro profesionální obchodníky. OKX nabízí páku až 125x na bitcoinové deriváty, což přitahuje tradery, kteří hledají vysoký pákový efekt. Burza nabízí jak futures, tak perpetualní kontrakty a je známá svými nízkými poplatky a vysokou likviditou. I přes nedávné turbulence na trhu si OKX udržuje vysoké objemy obchodování a její derivátové produkty jsou považovány za jedny z nejlepších na trhu. OKX se také soustředí na inovace a pravidelně přidává nové produkty, včetně možností obchodování s NFT deriváty. Kromě toho je OKX oblíbená pro své pokročilé obchodní nástroje, jako je správa rizik a analýza trhu, které umožňují traderům efektivněji řídit své pozice.

Deribit je specializovaná burza zaměřená na obchodování s kryptoměnovými opcemi a futures, přičemž bitcoinové deriváty tvoří hlavní část její nabídky. Deribit nabízí obchodování s pákovým efektem až 50x na bitcoinové futures kontrakty, což umožňuje obchodníkům maximalizovat zisky z krátkodobých pohybů trhu. Tato burza je vyhledávána především profesionálními obchodníky, kteří se specializují na opce, protože Deribit je jedním z mála míst, kde jsou k dispozici opční kontrakty na kryptoměny. Burza je známá svou vynikající likviditou a nízkou latencí, což ji činí atraktivní pro institucionální investory. I když Deribit nenabízí spotové obchodování, je ideální volbou pro ty, kteří se zaměřují na sofistikované obchodní strategie pomocí derivátů.

K 11. říjnu 2024 činil 24hodinový objem obchodování s bitcoinovými deriváty na Deribitu přibližně 702 milionů USD, přičemž open interest přesáhl 2 miliardy USD. Deribit si udržuje pozici vedoucí platformy pro obchodování s bitcoinovými opcemi, spravující 70 % celkového objemu obchodování s opcemi na Bitcoin. Tato platforma je oblíbená mezi institucionálními i retailovými investory, kteří využívají její nástroje k řízení rizika a zajištění proti tržním výkyvům.

6. KuCoin

KuCoin je populární kryptoměnová burza, která se v posledních letech rozšířila o nabídku derivátových produktů. KuCoin Futures nabízí obchodování s pákou až 100x, což umožňuje obchodníkům využívat cenových výkyvů bitcoinu a dalších kryptoměn. Jednou z výhod KuCoinu je jeho široká nabídka kryptoměnových párů, což dává traderům možnost diverzifikovat své portfolio. KuCoin je známá svou uživatelsky přívětivou platformou a nízkými poplatky, což ji činí ideální volbou pro začátečníky i pokročilé obchodníky. Burza rovněž nabízí řadu nástrojů pro analýzu trhu, které pomáhají obchodníkům přijímat informovaná rozhodnutí. KuCoin je také známá svou aktivní komunitou a programem odměn, který umožňuje uživatelům získávat další výhody při obchodování.

7. BitMEX

BitMEX je jednou z nejstarších a nejznámějších burz specializujících se na obchodování s bitcoinovými deriváty. Umožňuje využít páku až 100x na futures a perpetualních kontraktech, což ji činí oblíbenou mezi profesionálními obchodníky. BitMEX se zaměřuje především na bitcoinové deriváty a její platforma je známá svou robustností a rychlostí. I když v posledních letech došlo ke snížení objemů obchodování na BitMEXu kvůli konkurenci, burza si stále udržuje důležité místo na trhu díky své transparentnosti a kvalitnímu zabezpečení. BitMEX rovněž nabízí řadu pokročilých funkcí, jako jsou tržní nástroje pro řízení rizik a strategie řízení portfolia.

8. Phemex

Phemex je relativně nová burza, která si rychle získala popularitu díky své jednoduchosti a robustní infrastruktuře. Umožňuje obchodování s bitcoinovými deriváty s pákovým efektem až 100x. Phemex je atraktivní zejména pro nové uživatele díky snadnému registračnímu procesu a uživatelsky přívětivému rozhraní. Kromě toho nabízí Phemex také model bez poplatků pro prémiové uživatele, což je jedinečná funkce, která ji odlišuje od ostatních burz. Nevýhodou je, že stále nepatří mezi ty největší burzy, takže likvidita může být nižší než u zavedených konkurentů.

K 11. říjnu 2024 činil 24hodinový objem obchodování s bitcoinovými deriváty na Phemex přibližně 991,2 milionu USD, přičemž OI dosáhl 1,7 miliardy USD. Nejaktivněji obchodovaným párem na platformě je BTC/USDT,

9. Kraken

Kraken patří mezi nejdéle fungující burzy na kryptoměnovém trhu a nabízí nejen spotové obchodování, ale i futures kontrakty na bitcoiny a další kryptoměny. Kraken Futures umožňuje pákový efekt až 50x, což je méně než u některých konkurenčních burz, ale stále dostatečné pro většinu obchodníků. Kraken je známá svou vysokou úrovní bezpečnosti a transparentností, což je důležité pro investory, kteří kladou důraz na ochranu svých aktiv. I přes robustní platformu má Kraken někdy problémy s uživatelským rozhraním, které není tak intuitivní jako u některých novějších burz, což může být nevýhodou pro začátečníky.

K 11. říjnu 2024 činil 24hodinový objem obchodování s bitcoinovými deriváty na Kraken přibližně 660 milionů USD.

10. Huobi

Huobi je jednou z nejdéle působících kryptoměnových burz a nabízí širokou škálu derivátových produktů, včetně bitcoinových futures, perpetualních kontraktů a opcí. Umožňuje obchodníkům využít páku až 125x na bitcoinových derivátech, což je velmi atraktivní pro zkušené tradery hledající maximální zisky. Huobi se zaměřuje na poskytování vysoké likvidity a rychlých transakcí, což zajišťuje plynulé obchodování i při vysoké volatilitě trhu. Burza nabízí pokročilé nástroje pro řízení rizik, což je důležité při obchodování s vysokou pákou.

K 11. říjnu 2024 činil 24hodinový objem obchodování s bitcoinovými deriváty na Huobi přibližně 557,4 milionu USD, přičemž celkový objem obchodování, zahrnující spotové i derivátové obchody, dosáhl 1,1 miliardy USD.

Výhody a nevýhody investování do bitcoinových derivátů

Výhody:

1. Možnost využití páky:
   Jednou z největších výhod derivátového obchodování je možnost obchodovat s pákou. To umožňuje obchodníkům kontrolovat větší pozice, než kolik by mohli se svým kapitálem. Například s pákou 100x může obchodník otevřít pozici, která je stonásobkem jeho počátečního vkladu. To zvyšuje potenciál zisku, i když samozřejmě přináší i větší riziko.
2. Zajištění proti riziku:
   Deriváty umožňují obchodníkům zajišťovat své portfolio proti nepříznivým cenovým pohybům. Například pokud má někdo dlouhodobou investici v bitcoinu, může se zajistit pomocí futures kontraktu na pokles ceny a ochránit tak svůj majetek v případě, že cena bitcoinu klesne.
3. Flexibilita a diverzifikace:
   Bitcoinové deriváty umožňují obchodníkům využívat sofistikované strategie, jako jsou krátké pozice (short selling) nebo arbitráž. Tyto strategie mohou pomoci obchodníkům diverzifikovat své portfolio a získat zisky i v případě, že trh klesá.
4. Lepší zjišťování cen:
   Derivátové trhy často odrážejí očekávání investorů ohledně budoucích cen. To může pomoci investorům lépe pochopit sentiment na trhu a připravit se na budoucí výkyvy cen.

Nevýhody:

1. Vyšší riziko:
   Používání páky s sebou přináší i zvýšené riziko. I když páka může maximalizovat zisky, může stejně tak rychle vést ke ztrátám, které mohou překročit počáteční investici. Nezkušení obchodníci, kteří nerozumí řízení rizik, mohou rychle přijít o celý svůj kapitál.
2. Složitost:
   Obchodování s deriváty vyžaduje hlubší pochopení finančních trhů a komplexních obchodních strategií. To může být obtížné pro začátečníky, kteří nemusí mít dostatek zkušeností nebo znalostí pro správné využití těchto nástrojů.
3. Volatilita trhu:
   Kryptoměny, včetně bitcoinu, jsou notoricky známé svou vysokou volatilitou. Obchodování s deriváty na těchto trzích může být nebezpečné, protože i malé pohyby cen mohou způsobit výrazné ztráty, zejména při vysokém pákovém efektu.

Regulace a legislativa

Některé jurisdikce mají přísná pravidla týkající se obchodování s deriváty, což může omezit dostupnost těchto produktů pro investory v určitých zemích. Navíc může dojít k regulačním změnám, které ovlivní fungování těchto trhů.

Závěr: Nejlepší burzy pro obchodování s bitcoinovými deriváty

Bitcoinové deriváty nabízejí skvělé možnosti pro spekulativní investory, kteří hledají vysoké zisky nebo ochranu proti volatilitě trhu. S vysokými potenciálními zisky však přicházejí i vysoká rizika, a proto je důležité, aby si obchodníci byli vědomi jak výhod, tak nevýhod těchto produktů. Výběr správné burzy a pochopení trhu jsou klíčové faktory pro úspěšné obchodování s bitcoinovými deriváty.

• About
• Latest Posts

Roman

Mám zkušenosti s psaním článku 6 let na několika předních webech zabývajících se kryptoměnami a dalšími investicemi. V sektoru Web3 se pohybuji podobnou dobu a spolupracoval jsem na několika projektech od NFT po P2E.

Latest posts by Roman (see all)

• Co je Polkadot, cenové predikce 2025 – 2030 a proč investovat do DOT - 15 listopadu, 2024
• Top 10 Ethereum DEX podle objemu obchodů - 14 listopadu, 2024
• Co je Moonshot: Jak vytvořit svůj vlastní Solana meme coin s auditovaným smart kontraktem? - 13 listopadu, 2024